NYSE: CBSH - Commerce Bancshares, Inc.

Yield per half year: +12.17%
Dividend yield: +1.91%
Sector: Financials

Reporting Commerce Bancshares, Inc.

Capitalization

IFRS

Reporting Annual Quarterly

	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	5 year average	CAGR 5
Капитализация, млрд $	6.09	6.55	7.71	8.65	8.94	8.71	8.67	8.25	6.96	6.27
Выручка, млрд $	1.09	1.15	1.25	1.32	1.35	1.35	1.43	1.51	1.38	1.97
Чистая прибыль, млрд $	0.2637	0.2754	0.3194	0.4335	0.4212	0.3541	0.5308	0.4884	0.4771	0.4771
EV, млрд $	7.78	7.71	8.75	5.68	7.28	6.26	4.13	8.12	4.34	7.25
EBIT, млрд $	0.4084	0.4325	0.4736	0.6049	0.6337	0.4842	0.6893	0.6324	0.6197	-0.0576
EBITDA, млрд $	0.4512	0.4735	0.5133	0.6435	0.6748	0.5279	0.7342	0.6792	0.6692	-0.0081
Баланс стоимость, млрд $	2.36	2.5	0.2214	2.93	3.13	3.4	3.44	2.47	2.94	2.94
FCF, млрд $	0.2572	0.4079	0.4024	0.5194	0.4702	0.5909	0.541	0.4942	0.4007	0.4007
Операционный денежный поток, млрд $	0.2891	0.4324	0.4332	0.5527	0.5128	0.624	0.5977	0.5594	0.4888	0.4888
Операционная прибыль, млрд $	0.4084	0.4325	0.4054	0.502	0.6337	0.4842	0.6893	0.6776	0.6197	-0.0081
Операционные расходы, млрд $	0.0161	0.016	0.833	0.846	0.921	0.0197	0.0219	0.0238	0.7884	0.2737
CAPEX, млрд $	0.0319	0.0245	0.0308	0.0333	0.0426	0.0331	0.0567	0.0652	0.0881	0.0881

	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	5 quarters average	CAGR 5
Капитализация, млрд $	9.93	9.07	9.89	9.48	9.56	9.12	8.85	7.01	6.83	6.36
Выручка, млрд $				0.3728	0.3883	0.4004	0.3889	0.4005	0.3958	0.5151	0.4999	0.5248	0.535
Чистая прибыль, млрд $				0.1158	0.1228	0.1316	0.1195	0.1278	0.1206	0.1092	0.1127	0.1396	0.138
EV, млрд $				7.3	7.36	7.55	7.03	3.85	3.96	7.23	6.93	6.64	4.46
EBIT, млрд $				0.1536	0.1731	0.1979	0.1979	0.1611	0.1416	0.2367	0.1471	-0.0161	0.1097
EBITDA, млрд $				0.1654	0.1848	0.2094	0.2095	0.1638	0.154	0.2496	0.1604	-0.0019	0.1785
Баланс стоимость, млрд $				2.66	2.35	2.47	2.67	2.67	2.58	2.94	2.94	3.14	3.43
FCF, млрд $				0.1483	0.166	0.071	0.096	0.073	0.1279	0.1055	0.1629	0.1119	0.4397
Операционный денежный поток, млрд $				0.1617	0.1836	0.0896	0.1161	0.1048	0.1486	0.121	0.1739	0.1204	0.4202
Операционная прибыль, млрд $				0.1536	0.1731	0.1979	0.1979	0.1611	0.154	-0.5131	0.1551	-0.0019	0.1097
Операционные расходы, млрд $				0.0058	0.0062	0.018	0.0055	-0.2394	-0.2418	0.0847	0.0753	0.0655	0.4252
CAPEX, млрд $				0.0134	0.0177	0.0186	0.02	0.0319	0.0207	0.0155	0.011	0.0085	0.0195

	5 quarters average	CAGR 5

Cash flow Cash flow quarterly Assets

Balance sheet

IFRS

Reporting Annual Quarterly

	2009	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	5 year average	CAGR 5
Наличность, млрд $							0.4882	0.767	0.4691	1.2	0.8875	2.18	4.28	0.8416	2.68	2.68
Short Term Investments $							9.78	9.65	8.77	8.54	8.57	12.45	14.45	12.24	9.68	9.68
Long term investments $						11.33	12.3	13.29	13.86	22.57	23.19	28.64	14.7	12.52	9.9
Total Current Assets $							14.25	15.43	15.5	16.33	9.46	14.63	18.73	13.08	2.69	3.17
Чистые активы, млрд $							0.3526	0.3377	2.72	16.33	9.46	14.63	21.49	0.4189	12.92	0.4189
Активы, млрд $							24.6	25.64	24.83	25.46	26.07	32.92	36.69	31.88	31.7	31.7
Short Term Debt $							2.08	1.82	1.51	1.96	1.86	0.0213	0.0462	2.85	2.91	2.91
Long Term Debt $							0.1038	0.102	0.0018	0.0087	0.0024	0.000802	0.0126	0.0097	0.0014	0.0014
Задолженность, млрд $							22.24	23.14	22.12	22.53	22.93	29.52	33.24	29.39	28.74	28.74
Чистый долг, млрд $							-0.3844	-0.6649	8.31	-1.19	-0.885	-2.18	-4.26	-0.832	-2.68	0.2281
Долг, млрд $							2.18	1.93	0.0018	0.0087	0.0024	0.000802	0.0126	2.86	0.0014	2.91
Interest income $							0.6624	0.7131	0.7774	0.8892	0.9247	0.8726	0.8483	0.999	1.31
Расходы на обслуживание долга $							0.0281	0.033	0.0437	0.0654	0.1034	0.0428	0.0129	0.0568	0.3832	0.3832
Чист. проц. доходы, млрд $							0.6343	0.68	0.7774	0.8892	0.9247	0.8726	0.8483	0.999	1.31	1.31
Goodwill $						0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1465
Амортизация, млрд $							0.0428	0.0409	0.0397	0.0387	0.0411	0.0438	0.0449	0.0469	0.0495	0.0495
Себестоимость, млрд $	-0.0072	0.1835	0.1034	0.0654	0.0513	0.0576	0.0568	0.0693	0.089	0.1081
Товарно материальные запасы $					0.0066	0.0055	0.0028	0.000366	0.000681	0.0014	0.000365	0.0001	0.000115	0.0001

	2017Q1	2017Q2	2017Q3	2017Q4	2018Q1	2018Q2	2018Q3	2018Q4	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	5 quarters average	CAGR 5
Наличность, млрд $															1.04	0.9871	0.8416	1.69	2.94	2.21	2.68	1.9	2.54	0.5079
Short Term Investments $															13.7	12.63	12.24	11.23	10.41	9.86	9.68	9.14	8.53	9.48
Long term investments $												14.4	14.7	15.02	13.95	28.44	12.52	11.55	10.71	10.14	9.9
Total Current Assets $															14.31	13.62	13.08	12.92	13.35	12.07	3.17	2.28	3.16	9.99
Чистые активы, млрд $											3.49	3.48	3.44	16.37	14.31	13.62	13.08	0.4282	0.4516	0.4608
Активы, млрд $															33.44	32.6	31.88	32	32.83	31.38	31.7	30.37	30.57	31.49
Short Term Debt $															2.23	2.31	2.85	2.78	2.88	2.75	2.91	2.51	2.55	2.18
Long Term Debt $															0.006	0.0018	0.0097	1.51	1.01	0.5036	0.0014	0.0024	0.004	0.0102
Задолженность, млрд $															30.76	30.23	29.39	1.51	1.01	0.5036	28.74	27.41	27.41	28.04
Чистый долг, млрд $															-1.03	-0.9853	-0.832	-0.1853	-1.93	-1.7	0.2281	0.6073	0.0106	-3.14
Долг, млрд $															0.006	0.0018	0.0097	1.51	3.88	0.5036	2.91	2.51	2.56	0.0102
Interest income $												0.217	0.2105	0.2118	0.2382	0.2627	0.2864	0.3089	0.3487	0.3612	0.3626
Расходы на обслуживание долга $															0.0058	0.0163	0.0317	0.0572	0.0991	0.1126	0.1142	0.1097	0.1071	0.1097
Чист. проц. доходы, млрд $													0.2105	0.2118	0.2382	0.2627	0.2864	0.3089	0.3487	0.3612	0.3626	0.3587
Goodwill $												0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1389	0.1464	0.1465	0.1465
Амортизация, млрд $															0.0118	0.0117	0.0115	0.0116	0.0027	0.0125	0.0129	0.0133	0.0142	0.0688
Себестоимость, млрд $	0.0209	0.0215	0.0224	0.0242	0.0235	0.0247	0.027	0.0329														-0.0074		-0.1629
Товарно материальные запасы $									0.0001	0.000208	0.000229	0.000115	0.000115	0.000296	0.000296	0.000354	0.0001	0.000167

	5 quarters average	CAGR 5

Share

IFRS

Reporting Annual Quarterly

	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	LTM	5 year average	CAGR 5
EPS	1.82	1.95	2.58	3.18	3.17	2.75	4.15	3.7	3.67			3.67
Цена акции ао			50.65	55.04	67.73	74.47	68.74	66.22	50.87	62.31	66.19	66.19
Число акций ао, млн	137.27	136.63	123	123	120	117	128	131.84	130.07			130.07
FCF/акцию	1.87	2.99	3.25	3.81	3.54	4.6	4.23	3.75	3.08			3.08

	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	5 quarters average	CAGR 5
EPS				0.9196	0.9817	1.05	0.9155	0.9814	0.9276	0.8427	0.8721	1.09	1.03
Цена акции ао	70.39	70.64	70.98	68.25	69.34	69.71	64.61	51.22	50.05	49.1
Число акций ао, млн	127.98	128.35	126.34	125.92	125.12	130.82	130.47	130.21	130.01	129.61
FCF/акцию				1.18	1.33	0.5667	0.7359	0.5604	0.984	0.8141	1.26	0.8702	3.27

	5 quarters average	CAGR 5

Efficiency

IFRS

Reporting Annual Quarterly

	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	LTM	Industry average	5 year average	CAGR 5
ROE, %		11.17	11.03	12.25	15.35	13.89	10.84	15.53	16.55	17.64			16.2	10.73
ROA, %		1.07	1.07	1.27	1.72	1.63	1.2	1.52	1.42	1.5			1.5	3.66
ROIC, %	7.93	7.87	8.4	9.94	11.09	10.89	8.75	10.09	11.71	10.45				8.01
ROS, %				25.65	32.73	31.21	26.29	37.22	32.36	34.54	24.22	24.22	24.22	23.01
ROCE, %		17.25	17.29	17.42	20.63	20.2	2.37	1.88	3.34	2.98			-1.94	-3.91
Рентаб EBITDA, %		41.46	41.02	41.22	48.58	50	39.2	51.49	45.01	48.45			-0.4122	32.84
Ebit margin, %						39.29	32.76	48.13	41.9	44.87
Чистая рентаб, %		24.24	23.86	25.65	32.73	31.21	26.29	37.22	32.36	34.54			24.22	22.91
Operation Margin, %				38.03	45.66	39.29	32.77	47.44	44.89	44.87	-0.4122	-0.4122	-0.4122	34.25
Доходность FCF, %	4.93	4.22	6.22	5.22	6.01	5.97	7.52	5.79	5.43	5.75

	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	Industry average	5 quarters average	CAGR 5
ROE, %				3.58	4.1	4.82	4.64	4.79	4.7	4.11	4.1	4.91	4.59	10.73
ROA, %				0.3385	0.372	0.4083	0.374	0.3892	0.3756	0.3463	0.363	0.458	0.4447	3.66
ROIC, %				2.99	3.29	3.07	2.2	2.47	5	2.44	2.71	3.07	5.18	8.01
ROS, %				30.78	31.34	32.88	30.71	31.9	30.47	21.2	22.54	26.59	25.8	23.01
ROCE, %				0.7699	1.37	4.06	1.14	0.5062	0.9133	1.48	0.8388	-0.0849	0.5249	-3.91
Рентаб EBITDA, %				44.37	47.58	52.29	53.87	40.89	38.92	48.46	32.08	-0.3599	33.37	32.84
Ebit margin, %									35.77	45.96	29.43	-3.06	20.51
Чистая рентаб, %				31.06	31.63	32.88	30.71	31.9	30.47	21.2	22.54	26.59	25.8	22.91
Operation Margin, %				41.19	44.57	49.42	50.89	40.22	38.92	-99.61	31.03	-0.3599	20.51	34.25
Доходность FCF, %	1.44	1.02	1.1	1.56	1.74	0.779	1.08	1.04	1.87	1.66

	Industry average	5 quarters average	CAGR 5

Coefficients

IFRS

Reporting Annual Quarterly

	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	LTM	Industry average	5 year average	CAGR 5
P/E	23.08	23.8	19.65	15.84	19.39	23.84	15.81	18.33	14.72			14.72	22.19
P/BV	2.58	2.63	2.84	2.34	2.6	2.48	2.43	3.61	2.37			2.37	2.45
P/S	5.59	5.68	5.04	5.19	6.05	6.27	5.89	5.93	5.08			3.57	4.79
P/FCF			19.17	16.65	16.75	13.31	17.29	18.42	12.69	15.65	15.65	15.65	8.16
E/P			0.0414	0.0501	0.0535	0.045	0.0568	0.0537	0.0685	0.0761	0.0761	0.0761	1.16
EV/EBITDA	17.25	16.29	28.41	8.83	10.79	11.85	5.62	11.96	6.49			-893.27	29.61
EV/Ebit					12.9	12.41	6	12.84	7.01	-125.81	-125.81	-125.81
EV/S			7.03	7.11	6.55	5.78	5.69	5.38	3.14	3.68	3.68	3.68	5.50
EV/FCF			21.75	18.13	18.81	13.17	15	16.43	10.84	18.1	18.1	18.1	11.45
Debt/EBITDA			17.1	0.0135	0.0036	0.0015	0.0171	4.21	0.0021	-358.53	-358.53	-358.53	-6.05
Netdebt/Ebitda			-0.9103	-1.85	-1.55	-4.5	-5.91	-1.22	-4.01	-28.1	-28.1	-28.1	-6.40
Debt/Ratio			0.0608	0.0772	0.0713	0.0639	0.0829	0.0896	4.4E-5	0.0918	0.0918	0.0918	0.19
Debt/Equity			0.5554	0.6704	0.5931	0.6197	0.8849	1.16	0.000477	6.95	6.95	6.95	21.37
Debt/Net Income			4.72	4.53	4.41	5.95	5.73	5.85	0.0029	6.1	6.1	6.1	21.01
Бета						0.97	0.88	0.76	1.25	0.9878	3.23	3.23	1.62
Индекс Альтмана			0.0788	0.3987	0.258	0.2892	0.3722	-0.7051	0.0693	1.48	1.48	1.48	4.32

	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	Industry average	5 quarters average	CAGR 5
P/E					17.85	17.85	17.21	14.53	11.46	11.36	14.72	13.51	13.82	14.78	22.19
P/BV					3.11	3.52	3.38	0.2366	0.1817	0.1833	2.36	2.13	2.1	2.2	2.45
P/S					5.89	5.79	5.57	4.57	3.63	3.58	4.13	3.5	3.44	3.56	4.79
P/FCF		69.24	98.27	90.77	63.91	57.63	128.36	92.18	96.12	53.4	60.31				8.16
E/P		0.0122	0.0126	0.0118	0.0121	0.0127	0.0144	0.0135	0.0182	0.0177	0.0172				1.16
EV/EBITDA					10.98	10.86	10.43	9.14	23.52	5.37	9.3	9.52	11.81	7.61	29.61
EV/Ebit										27.94	30.52	47.11	-412.99	40.68
EV/S					28.63	28.06	27.81	29.44	9.62	9.99	14.03	13.86	12.65	8.34	5.50
EV/FCF					72	65.64	156.74	119.25	52.8	30.92	68.48	42.54	59.31	10.15	11.45
Debt/EBITDA					0.0364	0.0099	0.0462	7.2	23.71	3.27	11.66	15.64	-1352.77	0.0571	-6.05
Netdebt/Ebitda					-6.25	-5.33	-3.97	-0.8844	-11.78	-11.05	0.9137	3.79	-5.63	-17.59	-6.40
Debt/Ratio					0.067	0.0711	0.0896	0.1341	0.1183	0.016	0.0918	0.0826	0.0836	0.000324	0.19
Debt/Equity					0.8426	0.985	1.16	1.61	1.46	0.1951	0.9885	0.8519	0.8144	0.003	21.37
Debt/Net Income					19.52	19.03	21.71	35.93	30.39	4.18	26.64	22.26	18.31	0.0739	21.01
Индекс Альтмана	0.3363	0.2757	0.2703	0.2195	0.1416	0.1395	0.0812	-1.02	0.1501	0.133					4.32

	Industry average	5 quarters average	CAGR 5

Dividends

IFRS

Reporting Annual Quarterly

	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Industry average	5 year average	CAGR 5
Див.выплата, млрд	0.0883	0.094	0.1006	0.1092	0.1225	0.1276	0.1227	0.1275	0.1347	0.1347
Дивиденд			0.7776	0.7776	0.8222	0.9432	0.9918	1.01	0.9638	1.08	1.08	1.08
Див доход, ао, %			2	1.99	1.78	1.51	1.94	1.95	1.43	2.18	1.46	1.91	2.34
Дивиденды / прибыль, %		35.63	34.88	31.5	25.2	29.07	36.03	23.12	26.1	28.24		28.24	44.70

	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	Industry average	5 quarters average	CAGR 5
Див.выплата, млрд				0.0319	0.0317	0.0316	0.0338	0.0337	0.0337	0.0336	0.0351	0.035	0.0404
Дивиденд	0.2056	0.2159	0.2295	0.2295	0.2295	0.241	0.2571	0.2571	0.2571	0.27
Див доход, ао, %	0.2921	0.3056	0.3233	0.3362	0.331	0.3456	0.398	0.502	0.5138	0.5499				2.34
Дивиденды / прибыль, %				27.58	25.84	24.04	28.26	26.41	27.91	30.74	31.19	25.05	29.26	44.70

	Industry average	5 quarters average	CAGR 5

Pay for your subscription

More functionality and data for company and portfolio analysis is available by subscription

Subscribe

Other

IFRS

Reporting Annual

	2021	2022	2023	2024	CAGR 5
Персонал, чел	4590	4387	4447	4592

	CAGR 5

	CAGR 5